Уровни поддержки и сопротивления

Уровни поддержки и сопротивления

Что такое уровень?

Уровень – это место излома тренда или возможного разворота цены.  Здесь наблюдается повышенная активность участников рынка, происходит борьба между продавцами и покупателями. В зависимости от того, кто победит, цена продолжит своё движение или развернётся и начнёт движение в другую сторону.

Уровень – это не прямая линия, которая проведена через некоторое значение цены на  графике. Под уровнем понимается зона и некоторое пространство вокруг неё.

Линии поддержки и сопротивления

Линия поддержки – это линия, которую цена не может пробить вниз.

Линия сопротивления – это линия, которую цена не может пробить вверх.

Линия поддержки показывает цену, при которой большинство инвесторов рассчитывают на её повышение, линия сопротивления показывает цену, при которой большинство инвесторов считают, что она снизится.

urovni-poddergki-soprotivleniya-3

Уровень поддержки

Уровень поддержки – это определённый уровень цены, на котором спрос усиливается и не даёт цене упасть ниже.

При подходе цены к линии поддержки спрос должен пересилить предложение и предотвратить дальнейшее падение.

На графике уровень поддержки определяется по признаку: это уровень, на котором движение цены вниз останавливается несколько раз, разворачиваясь вверх.

Уровень сопротивления

Уровень сопротивления – это такой уровень цены, на котором предложение усиливается настолько, что не даёт цене подняться выше.

На графике уровень сопротивления можно распознать по следующему признаку: это уровень, на котором движение цены вверх останавливается несколько раз, разворачиваясь вниз.

Построение уровней на графиках

Для построения уровней на графиках, прежде всего, нужно определить крайние точки (экстремумы), которые представляют собой максимумы и минимумы графика. Через эти экстремумы необходимо провести линию поддержки (через минимумы) и сопротивления (через максимумы).

Сложность в том, что линия проводится не по общепринятым правилам проведения прямых линий, когда для этого достаточно двух точек. Чтобы линии поддержки и сопротивления были действительно значимыми, их необходимо проводить минимум через три точки (экстремума).

При проведении линии возможно отсечение статистического шума, что выражается отрезанием хвостиков некоторых палочек для проведения линии через большее количество важных точек.

Например, при построении линий на графике японских свечей, нужно проводить их не через ценовые значения, которые расположены в зоне сформировавшейся тени свечи, а через ценовые значения, где сосредоточено большое количество точек (тело свечи).

При отсечении некоторого шума следует учитывать, что в отсекаемую часть не должна попасть цена закрытия из-за высокой степени своей значимости. Отсечённая часть цены должна составлять не более 1-3%.

urovni-poddergki-soprotivleniya-2

В каких случаях уровни меняются «ролями»

Уровни поддержки и сопротивления могут поменять «ролями».

Если произошло пробитие уровня поддержки вниз, то поддержка становится уровнем сопротивления.

Если произошло пробитие уровня сопротивления вверх, то сопротивление становится уровнем поддержки.

Такая смена уровней – нормальное явление на любом рынке.

Трейдерам нужно понимать и учитывать в своей торговле, что уровни – это не одна линия, а некоторая зона вокруг ценового значения. Поэтому в тех случаях, когда цена приближается к уровням (зонам) поддержки или сопротивления нужно быть предельно внимательным и на чеку – вполне возможно назревает разворот.

Уровни и изменение цены относительно них

Понятие пробоя уровня

Истинный пробой уровня представляет собой закрепление цены за ключевым уровнем и дальнейшее движение цены в сторону пробоя. Закрепление представляет собой закрытие свечи выше уровня сопротивления или ниже уровня поддержки.

Проще говоря, пробой уровня возникает тогда, когда уровень поддержки или сопротивления не может сдержать движение цены и она продолжает своё движение в прежнем направлении.

Почему происходит пробой значимого уровня? Это происходит тогда, когда на рынке формируется дисбаланс спроса и предложения, что вынуждает цену пробивать уровень поддержки (сопротивления) и двигаться дальше, до следующей поддержки (сопротивления).

Входить в рынок сразу после пробоя уровня нежелательно. Необходимо дождаться реакции противоположной стороны (продавцов или покупателей в зависимости от ситуации) и подтверждения движения в этом направлении, поскольку сразу после пробоя высока степень вероятности возврата ценового движения в прежний диапазон (между прежними уровнями поддержки и сопротивления).

urovni-poddergki-soprotivleniya-4

Понятие отбоя от уровня

Отбой (отскок) от уровня представляет собой ситуацию, когда неоднократно приближающаяся к значимому уровню цена каждый раз отскакивает и меняет направление движения.

Другими словами, цена некоторое время движется в диапазоне между уровнем поддержки и сопротивления, отбиваясь от них и меняя своё движение на противоположное при достижении этих уровней.

Понятие ложного пробоя

Ложный пробой – это пробитие ценой значимого уровня на незначительное время с быстрым возвратом к движению в прежнем диапазоне.

Ложных пробоев уровня больше, чем истинных. То есть цена с большей вероятностью отскочит от уровня (пусть и ненадолго), чем пробьёт его.

При ложном пробое цена не уходит на много пунктов в сторону пробоя. Следует ожидать разворота цены в течение 1-3 торговых свечей.

Использование уровней в торговле

Уровни в техническом анализе имеют ключевое значение.

Несмотря на сложность в точном определении значимых уровней, трейдерами активно и очень успешно используются торговые системы на отбой и пробой значимых уровней.

Уровни представляют собой в торговле некоторую точку опоры. То есть, если трейдер видит сигнал на покупку (продажу), при этом цена находится на уровне, то это означает, что у сигнала есть точка опоры и его можно брать с большой уверенностью.

Торговая система «На отскок от уровня» заключается в том, чтобы открытие позиции происходило «на отскок» от ключевых уровней: покупка при спуске цены к уровню поддержки или продажа при росте цены к уровню сопротивления. Закрытие таких позиций происходит обычно с использованием сигналов индикаторов. Такие системы обычно эффективны при торговле во флэте (боковое движение цены).

Торговая система «На пробой уровня» основывается на принципах: продавать, как только цены продавливают уровень поддержки или покупать, когда цены преодолевают уровень сопротивления. Пробойные стратегии применяются преимущественно для трендовой торговли.

Расскажите об этом друзьям


Также стоит посмотреть
Оставьте комментарий